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Natera, Inc. (NTRA) 株式分析

ヘルスケア

Natera, Inc.

$200.91

$-2.28 (-1.12%)

最終更新日: 2026年5月26日

株価推移

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分析

会社概要

Natera, Inc. は、分子検査サービスの世界開発と商業化に従事する診断会社であり、個別化された液体生体標本(血液)検査である Signatera を通じて、微小残留病(MRD)の評価、早期再発モニタリング、および治療応答の評価を提供しています。同社はヘルスケアセクターの診断および研究産業に位置しており、これは患者の治療成果を測定し、医療決定を支援する高度なバイオマーカー技術に依存しています。市場価値は 296 億ドルで、年間の売上高は 23.1 億ドル、従業員数は 6,135 名に達しています。この市場価値と売上高の規模は、同社が遺伝子検査および MRD 領域において主要なプレイヤーとしての地位を確立しており、大規模な研究開発投資とグローバルな営業網を維持する財務的基盤を有することを示唆しています。

財務健全性

年次売上高(TTM)は 23.1 億ドルであり、純利益は 2 億 8,160 万ドルの赤字、EBITDA は 2 億 7,142 万 7,008 ドルの赤字を記録しています。売上高と純利益の間に生じる大きなギャップは、売上高の増加にもかかわらず依然として構造的なコストや研究開発費用が高く、利益を生み出す体質に至っていないことを示しています。フリーキャッシュフローは 1 億 4,102 万ドルであり、これは同社が設備投資や資本支出を行わずともキャッシュを確保しており、財務的柔軟性を保ちつつ研究開発への継続的な投資が可能であることを意味します。粗利益率は 64.7%、営業利益率は -3.4%、純利益率は -9.0% であり、高収益性の製品ポートフォリオを持つ一方で、営業活動および全体としての利益構造がまだ黒字化に至っていない状況を示しています。保有現金は 10 億 8,000 万ドルで、負債は 2 億 1,438 万ドルであり、デット・トゥ・エクイティ・レシオは 12.52 倍と非常に高い水準にあります。これにより、資産に対して負債が過大であり、バランスシートの財務構造は高レバレッジ化しており、財務リスクが顕在化していると言えます。流動性比率は 3.39 であり、短期債務を十分にカバーする流動性が十分にあることを示していますが、長期的な負債返済能力への懸念も残されています。自己資本利益率(ROE)は -14.3%、総資産利益率(ROA)は -9.5% であり、これらのリターン指標は管理層が資本を効率的に運用して利益を創出できていない、あるいは資本効率性が依然として改善の余地があることを示しています。

評価測定

トリアリング P/E レシオ(TTM)は N/A であり、前年度 P/E レシオは -295.49 倍です。これらの数値の違い、特に負の値は、同社が現在利益を上げていない段階にあり、市場が将来の収益成長を期待しているか、あるいは収益性の回復時期を評価基準として採用していることを示唆しています。株価対簿価レシオは 17.07 倍であり、これは簿価に対して市場が約 17 倍のプレミアムを付与していることを意味し、成長期待や知的財産価値を反映しています。株価対売上高レシオは 12.86 倍で、EV/EBITDA は -106.10 倍です。これらの代替評価指標は、利益ベースの評価が困難な非上場企業や成長段階の企業において、売上規模や企業価値全体を基準に評価されていることを示しています。52 週での最高値は 256.36 ドル、最低値は 130.29 ドルです。現在の株価がこの範囲のどこに位置するかは計算不可能ですが、株価対売上高レシオや P/E レシオが負であることからも、市場は過去の価格変動よりも将来の収益性回復を重視している可能性があります。ベータ値は 1.68 であり、これは同社株価のボラティリティが広範な市場指数よりも約 68% 高い変動を示すことを意味し、投資家にとってより大きな価格変動リスクが伴うことを示しています。

成長と収益

年次売上高成長率は 39.8% であり、利益成長率は N/A です。利益成長率が N/A であることは、利益が依然として負の範囲にあり、売上高の急成長が利益成長に転換するまでの過渡期にあることを示しています。配当利回りは N/A であり、配当利当率も 0.0% です。配当利当率が 0.0% であることは、同社が利益を株主配当として還元するのではなく、研究開発や事業拡張に再投資する成長志向の経営方針を堅持していることを示しています。全体として、同社は売上高の著しい成長を維持しつつ、利益構造の改善と財務レバレッジの解消に向けた過渡的な成長と収益のプロフィールを有しています。

同業他社比較

Natera, Inc. (NTRA) は診断・研究業界で事業を展開しています。時価総額による最も近い同業他社との比較は以下の通りです:

企業名 ティッカー 時価総額 PER
Natera, Inc. NTRA $29.10B N/A
Thermo Fisher Scientific Inc. TMO $166.55B 24.6
Danaher Corporation DHR $122.31B 33.4
IDEXX Laboratories, Inc. IDXX $43.95B 41.0

診断・研究業界の平均PERは32.5倍です。Natera, Inc.のPERはN/Aです。

この分析はAIによって生成されたものであり、情報提供のみを目的としています。投資アドバイスではありません。データは遅延または不正確な場合があります。投資判断を行う前に、必ずご自身で調査を行い、資格を持つファイナンシャルアドバイザーにご相談ください。

Natera, Inc.について

Natera, Inc., a diagnostics company, engages in the development and commercialization of molecular testing services worldwide. It offers Signatera, a personalized ctDNA blood test for MRD assessment, early recurrence monitoring, and evaluation of treatment response in patients previously diagnosed with cancer; Latitude, a blood-based MRD test for colorectal cancer; Altera, a tissue based comprehensive genomic profiling test; and Empower, a hereditary cancer screening test. The company also provides Panorama, a non-invasive prenatal test; Horizon, a carrier screening test; Fetal Focus, a single-gene NIPT, or sgNIPT, that screens for 21 single-gene inherited conditions; and Vistara, a single-gene NIPT, which screens for 25 single-gene conditions. In addition, it offers Anora, which tests and analyzes miscarriage tissue from women who have experienced one or more pregnancy losses; Empower, a hereditary cancer screening test; Prospera, a test to assess active rejection in patients who have undergone solid organ transplantation; Renasight, a kidney gene panel test; and Constellation software, a cloud-based distribution model. Further, the company provides NateraCore, a platform to support the patient and provider experience; phlebotomy services; and EMR integration services. The company serves independent laboratories, national and regional reference laboratories, medical centers and physician practices for its screening tests, research laboratories, and pharmaceutical companies through its direct sales force and laboratory distribution partners, as well as Constellation licensees under its cloud-based distribution model. It has a partnership agreement with BGI Genomics Co., Ltd. to develop, manufacture, and commercialize NGS-based genetic testing assays for clinical and commercial use. The company was formerly known as Gene Security Network, LLC and changed its name to Natera, Inc. in January 2012. Natera, Inc. was founded in 2003 and is headquartered in Austin, Texas.

企業説明は英語で表示されています。

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主要指標

時価総額
$29.10B
PER
N/A
52週高値
$256.36
52週安値
$131.81
平均出来高
1.43M
ベータ
1.57

データはYahoo Financeよりyfinance経由で提供。毎日更新。

企業情報

取引所
NASDAQ
United States
従業員数
6,135