YPF Sociedad Anónima (YPF) 주식 분석

회사 개요

YPF Sociedad Anónima는 남미와 아르헨티나 지역에서 유전 및 가스 업스트림과 다운스트림 활동을 수행하는 에너지 기업으로, 탐사 및 채굴에 참여합니다. 이 회사는 유전과 가스 업스트림, 미드스트림 및 다운스트림, LNG 및 통합 가스, 그리고 신에너지 등 여러 섹터를 통해 사업을 운영하며, 통합 유전 및 가스 산업에 속해 있습니다. YPF 의 시가총액은 179 억 달러 (17.90B) 에 달하며, 연 매출액은 23 억 24 조 달러 (23.24T) 입니다. 이 회사의 직원 수는 이용 가능한 정보에 따라 N/A 로 기록되어 구체적인 인력 규모는 명시되지 않았습니다. 시가총액 179 억 달러와 연 매출 23 억 24 조 달러라는 숫자는 거대한 규모의 자본화를 반영하며, 통합 에너지 시장에서 상당한 자산 규모를 보유하고 있음을 시사합니다.

재무 건전성

YPF 는 최근 12 개월간 (TTM) 매출 23 억 24 조 달러 (23.24T) 의 매출을 기록했으며, 순이익은 -1 조 8 천억 7 천 2 억 9 천 8 만 4 천 800 달러 ( -1,087,720,980,480) 의 적자를 보였습니다. 당기순이익의 적자 규모가 매출액에 비해 상대적으로 크다는 점은 회사의 비용 구조나 비정상적 손실 요인이 존재함을 시사합니다. EBITDA 는 6 조 7 천억 달러 (6.07T) 로 매우 높게 기록되어 영업 현금 흐름의 잠재력을 보여줍니다. 자유 현금흐름은 -3 조 3 천억 1 천만 2 천 8 억 9 천 8 만 9 천 920 달러 ( -3,300,128,980,992) 로 나타나며, 이는 회사가 현재 현금 창출력이 부족하거나 대규모 자본 지출에 의존하고 있음을 의미합니다. 회사의 현금은 1 조 7 천 3 억 달러 (1.73T) 인데 반해 부채는 16 조 1 천 8 억 달러 (16.18T) 로 현금이 부채보다 현저히 적습니다. 부채 대 자본비율은 100.98 로 매우 높게 나타나며, 이는 회사의 대차대조표가 고도로 레버리지를 취하고 있음을 보여줍니다. 변동성 비율인 현재 비율은 0.87 으로, 단기 유동성이 부채를 완전히 커버할 수 없는 수준임을 나타냅니다. 자기자본이익률 (ROE) 은 -7.4% 로 음수이며, 총자산이익률 (ROA) 은 4.2% 로 양수입니다. ROE 가 음수인 것은 주주 자본에 대한 수익성이 현재 부정적임을 의미하며, ROA 가 양수인 것은 자산 운용 자체는 효율적이지만 부채 비용이 수익성을 압도하고 있음을 보여줍니다.

밸류에이션 평가

YPF 의 주가수익비율 (P/E Ratio) 은 TTM 기준 이용 가능 정보에 따라 N/A 로 표시되며, 순이익 적자 상태이므로 추계 주가수익비율 (Forward P/E) 은 8.17 로 계산됩니다. 순이익이 음수이기 때문에 후행 P/E 와 전행 P/E 가 직접 비교될 수 없으나, Forward P/E 가 8.17 인 점은 향후 예상 이익 개선 시 주가 평가의 기준이 될 수 있음을 시사합니다. 주가순자산비율 (Price to Book) 은 1.51 로 나타나며, 이는 회사의 시장 평가가 순자산 가치보다 약 51% 프리미엄을 받고 있음을 나타냅니다. 매출 대비 주가비율 (Price to Sales) 은 0.00 으로, 순이익 적자 상태라 매출 기반 평가는 적용되지 않습니다. 기업가치 대비 영업이익비율 (EV/EBITDA) 은 2.44 로, 이는 영업이익 대비 기업가치가 매우 낮게 평가되었음을 나타냅니다. 52 주 최고가는 48.96 달러, 최저가는 22.82 달러이며, 현재 주가는 이 변동 범위 내에서 거래되고 있습니다. 베타 값은 0.03 으로 매우 낮아, 이는 YPF 주가가 광범위한 시장 변동성에 거의 영향을 받지 않고 상대적으로 안정적으로 움직임을 보임을 의미합니다.

Growth & Income

YPF 의 연 매출 성장률은 전년 대비 36.6% 로 증가하고 있으며, 수익 성장률은 이용 가능 정보에 따라 N/A 로 명시되어 있습니다. 순이익이 적자 상태이므로 수익 성장률과 매출 성장률을 직접 비교할 수는 없으나, 매출의 강력한 성장에도 불구하고 순이익이 마이너스인 점은 비용 구조나 투자 확대가 수익성 회복을 지연시키고 있음을 보여줍니다. 배당금 지급률은 0.0% 로, 배당금 수익률은 이용 가능 정보에 따라 N/A 로 표시되어 현재 배당을 지급하지 않고 있습니다. 배당을 지급하지 않는 회사는 이익을 주주 배당 대신 사업 재투자 및 성장 기회 확보에 활용하는 전략을 따르고 있습니다. YPF 는 높은 매출 성장률과 낮은 베타 값을 보이지만, 순이익 적자와 높은 부채 수준으로 인해 성장과 수익성 간의 균형이 중요한 변수로 작용하고 있습니다.