कंपनी का अवलोकन
रेडवूड ट्रस्ट, इंक. एक विशेष वित्तीय कंपनी के रूप में संयुक्त राज्य अमेरिका में संचालित होती है, जो सीडोया मॉर्टेज बैंकिंग, कोरवेस्ट मॉर्टेज बैंकिंग, रेडवूड इन्वेस्टमेंट्स, और लीगसी इन्वेस्टमेंट्स के चार सेगमेंटों के माध्यम से अपना व्यापार संभालती है। इस कंपनी रियल एस्टेट क्षेत्र में संचालित होती है और विशेष रूप से मॉर्टेज-आधारित रियल एस्टेट ट्रस्ट (REIT) उद्योग का हिस्सा है, जिसका अर्थ है कि इसका मुख्य उद्देश्य मॉर्टेज-संबंधित संपत्तियों को मालिकाना हक में रखना और वित्तीय लाभ कमाना है। कंपनी का बाजार पूंजीकरण $732.47 मिलियन है और इसकी वार्षिक आय $177.37 मिलियन है, साथ ही इसमें 351 कर्मचारी कार्यरत हैं। यह बाजार पूंजीकरण और आय के आंकड़े दर्शाते हैं कि कंपनी एक मध्यम आकार की संस्थान है जिसके पास उद्योग में एक निश्चित स्थिति है, हालांकि इसका कुल ऋण $22.33 बिलियन है जो इसकी वित्तीय जटिलताओं को रेखांकित करता है।
वित्तीय स्वास्थ्य
रेडवूड ट्रस्ट की वार्षिक आय (TTM) $177.37 मिलियन है और शुद्ध आय (TTM) -$82,683,000 है, जबकि EBITDA उपलब्ध आंकड़ों में उपलब्ध नहीं है। आय और शुद्ध आय के बीच का विस्तृत अंतर कंपनी की लागत संरचना को उजागर करता है, जो दर्शाता है कि महत्वपूर्ण वित्तीय खर्चों या गैर-कार्यकारी खर्चों ने कंपनी के संचालन लाभ को नकारात्मक रूप से प्रभावित किया है। मुक्त नकदी प्रवाह उपलब्ध जानकारी में उपलब्ध नहीं है, जिससे यह स्पष्ट हो जाता है कि कंपनी की वित्तीय लचीलापन के संबंध में सीधे नकदी आंकड़ों पर निर्भर होना आवश्यक है। कंपनी की तीन मार्जिन के आंकड़े क्रमशः 73.8%, 32.1%, और -39.5% हैं, जो क्रमशः कुल लाभ, संचालन लाभ, और शुद्ध लाभ को दर्शाते हैं; नकारात्मक शुद्ध लाभ मार्जिन दर्शाता है कि कंपनी वर्तमान में नुकसान में संचालित हो रही है। कंपनी के पास $496.72 मिलियन नकदी है लेकिन इसका कुल ऋण $22.33 बिलियन है, जिससे बकाया ऋण-मौल्य अनुपात 2269.11 हो जाता है, जो संतुलन पत्र को अत्यधिक लीवरेज्ड या कर्ज-भारित बताता है। वर्तमान अनुपात 99.01 है, जो संक्षिप्त-पारिस्थितिकी तंत्र की तरलता को दर्शाता है, हालांकि यह उच्च अनुपात संभावित रूप से संतुलन पत्र के अन्य पहलुओं को देखते हुए अजीब लग सकता है। निवेशक अधिकारी पर पूंजी पर लौटने की दर -6.4% है और संपत्तियों पर लौटने की दर -0.3% है, जो प्रबंधन के प्रभावकारिता को दर्शाता है कि वर्तमान संरचना में कंपनी संपत्तियों या पूंजी से लाभ नहीं कर रही है।
मूल्यांकन आकलन
रेडवूड ट्रस्ट का पी/ई अनुपात (TTM) उपलब्ध नहीं है और आगामी पी/ई अनुपात 5.76 है, जो संभावित आय के पथ के बारे में संकेत देता है क्योंकि पी/ई अनुपात का अंतर अक्सर भविष्य के आय प्रक्षेपितों पर आधारित होता है। मूल्य और किताबी मूल्य का अनुपात 0.80 है, जो बाजार द्वारा किताबी मूल्य के ऊपर एक प्रीमियम या डिस्काउंट की व्याख्या करता है; इस मामले में, यह किताबी मूल्य से कम कीमत पर ट्रेडिंग को दर्शाता है। मूल्य और बिक्री का अनुपात 4.13 है और EV/EBITDA उपलब्ध नहीं है, जो वैकल्पिक मूल्यांकन मेट्रिक्स के माध्यम से कंपनी की कीमत को समझने में मदद करते हैं। 52-साप्ताहिक उच्च $6.97 और 52-साप्ताहिक कम $4.68 है, जो वर्तमान कीमत की स्थिति को परिभाषित करते हैं। बीटा मान 1.57 है, जो दर्शाता है कि कीमत में उतार-चढ़ाव व्यापक बाजार की तुलना में अधिक होता है, जो उच्च जोखिम और उच्च रिटर्न की संभावना को दर्शाता है।
Growth & Income
रेडवूड ट्रस्ट की आय वृद्धि (YoY) 93.1% है जबकि कमाई की वृद्धि उपलब्ध नहीं है, जो यह संकेत देता है कि आय तेजी से बढ़ रही है लेकिन कमाई में वृद्धि की गति को निर्धारित नहीं किया जा सकता है। लाभांश प्रोडक्टिविटी के लिए, लाभांश उत्पादन अनुपात 328.6% है और लाभांश उत्पन्न 12.3% है, जो यह दर्शाता है कि लाभांश भुगतान कमाई से अधिक है, जो इसकी टिकाऊपन के लिए चिंता का विषय है। कंपनी की आय में तेजी से वृद्धि और नकारात्मक कमाई के बीच का अंतर कंपनी की वित्तीय स्थिति को दर्शाता है, जो यह संकेत देता है कि कंपनी अभी भी अपनी वित्तीय स्थिति को सुधारने की कोशिश कर रही है।
समकक्ष तुलना
Redwood Trust, Inc. (RWT) REIT - बंधक उद्योग में कार्यरत है। बाजार पूंजीकरण के आधार पर इसके निकटतम समकक्षों से तुलना इस प्रकार है:
REIT - बंधक उद्योग का औसत P/E अनुपात 12.5x है। Redwood Trust, Inc. का P/E अनुपात N/A है।