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LCI Industries (LCII) 株式分析

一般消費財

LCI Industries

$111.77

+$0.10 (+0.09%)

最終更新日: 2026年5月26日

株価推移

分析

会社概要

LCI インダストリーズは、米国および国際的にレジャービークル(RV)メーカー向けのエンジニアリング部品を製造・供給する事業を行っています。同社は、消費財サイクルセクターに分類され、具体的にはレジャービークル産業において重要な部品サプライヤーとしての役割を担っています。市場価値は 30.8 億ドルで、年間売上高は 41.2 億ドル、従業員数は 12,300 人という規模を誇ります。これらの財務規模から、同社は RV 産業内で安定した収益基盤を持つ中堅以上の企業としての地位を確立しており、市場での存在感は明確です。

財務健全性

2023 年 12 月までの 12 ヶ月(TTM)における売上高は 41.2 億ドルで、純利益は 1.8825 億ドル、EBITDA は 40115 万ドルです。売上高と純利益の間に 4000 万ドル弱のギャップが存在することは、製造コスト、販売一般管理費、および研究開発費などの事業費用が収益の約 95% を占めていることを示しており、コスト構造の重さや利益率の圧迫要因が存在することを意味します。フリーキャッシュフローは 1.6387 億ドルで、これは自社の再投資や債務返済、株主還元に対する財務的な柔軟性を示す重要な指標です。粗利率は 23.8%、営業利益率は 3.8%、利益率は 4.6% であり、これら低い利益率水準は資本財製造業や部材供給業界における典型的なコスト構造を反映しており、価格競争力や規模の経済の重要性を物語ります。現金保有額は 2.2262 億ドルですが、対債務は 12.4 億ドルであり、負債対自己資本比率は 90.78% で、財務レバレッジが高く、バランスシートの保守的ではなく高レバレッジ状態にあることを示しています。流動性比率は 2.85 で、これは短期的な債務を履行するために十分な流動性資産が保有されており、短期財務リスクは低い水準にあります。自己資本に対する利益率は 13.7%、総資産に対する利益率は 5.8% であり、これら Return on Equity (ROE) と Return on Assets (ROA) は、資本の効率性と経営陣が資本を有効に活用して収益を創出する能力の指標です。

評価判断

trailing P/E(株価収益率)は 16.75 倍で、Forward P/E は 12.60 倍です。 trailing P/E と Forward P/E の間に約 4.15 倍の開きがあることは、市場が将来の利益成長を見込んでおり、予想利益が過去の利益よりも大幅に高くなることを示唆しています。株価純資産倍率は 2.25 倍で、これは市場が簿価に対して約 2 倍のプレミアムを支払っており、将来の成長性やブランド価値に対する市場の評価が高いことを示しています。株価売上高倍率は 0.75 倍で、EV/EBITDA は 10.17 倍です。これらの代替評価指標は、同社の売上効率が非常に高く、EBITDA 倍率は同セクターの平均水準と比較して合理的な範囲にあることを示唆しています。52 週の最高値は 159.66 ドル、最低値は 72.31 ドルで、現在の株価はこれらのレンジの中央付近からやや上方に位置しており、過去 1 年間の価格変動幅の約 45% 程度を上回っています。ベータ値は 1.36 で、これは広範な市場(S&P 500 等)に対して同社の株価変動が約 36% 大きく、市場全体のボラティリティよりも高い感応度を持つことを意味します。

成長と収益

売上成長率は 16.1%、利益成長率は 104.2% で、利益は売上成長よりもはるかに速いペースで拡大しています。これは、費用削減による効率化、価格転嫁の成功、あるいは一度計上された費用の削減など、利益率の改善が収益拡大を牽引していることを示唆しています。配当利回りは 3.6%、配当支払比率は 60.8% で、利益の約 6 割を配当として還元しており、この支払比率は利益成長率が 100% 以上である状況下でも持続可能で健全な水準にあります。同社は安定した配当を維持しながら、残りの利益を事業の成長や財務基盤の強化に再投資するバランス型戦略をとっています。全体として、同社は高成長の利益率改善と、それに見合った配当還元を組み合わせた、成長と収益性を両立する財務プロファイルを示しています。

同業他社比較

LCI Industries (LCII) はレクリエーション車両業界で事業を展開しています。時価総額による最も近い同業他社との比較は以下の通りです:

企業名 ティッカー 時価総額 PER
LCI Industries LCII $2.71B 13.7
BRP Inc. DOO.TO $5.80B 16.9
Brunswick Corporation BC $5.42B N/A
BRP Inc. DOO $4.20B 17.0

レクリエーション車両業界の平均PERは20.9倍です。LCI IndustriesのPERは13.7です。

この分析はAIによって生成されたものであり、情報提供のみを目的としています。投資アドバイスではありません。データは遅延または不正確な場合があります。投資判断を行う前に、必ずご自身で調査を行い、資格を持つファイナンシャルアドバイザーにご相談ください。

LCI Industriesについて

LCI Industries, together with its subsidiaries, manufactures and supplies engineered components for the manufacturers of recreational vehicles (RVs) and adjacent industries in the United States and internationally. It operates through two segments, Original Equipment Manufacturers (OEM) and Aftermarket. The OEM segment manufactures and distributes a range of engineered components, such as steel chassis, axles, anti-lock braking systems, and suspension systems; manual, electric, and hydraulic stabilizer and leveling systems; awnings, slide-out mechanisms, and accessories; vinyl, aluminum, and frameless windows; entry, luggage, patio, and ramp doors; electric and manual entry steps and awnings; thermoformed bath and kitchen products; furniture, mattresses, tankless water heaters, air conditioners, appliances, electronic components, televisions, and sound systems; windshields; and hitches, pin boxes, grill guards, towing electrical, and towing and truck accessories. This segment serves OEMs of RVs and adjacent industries, including boats, buses, cargo and utility trailers used to haul boats, livestock, equipment, and other cargo; trucks; trains; manufactured homes; and modular housing. The Aftermarket segment supplies engineered components to aftermarket channels of the recreation and transportation markets for retail dealers, wholesale distributors, and service centers, as well as direct-to-consumer sales through online platforms. This segment also sells replacement glass and awnings to fulfill insurance claims; and biminis, covers, buoys, fenders, towing products, truck accessories, appliances, air conditioners, televisions, sound systems, and tankless water heaters. LCI Industries was formerly known as Drew Industries Incorporated and changed its name to LCI Industries in December 2016. The company was founded in 1956 and is headquartered in Elkhart, Indiana.

企業説明は英語で表示されています。

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主要指標

時価総額
$2.71B
PER
13.70
52週高値
$159.66
52週安値
$84.25
平均出来高
346.26K
ベータ
1.22
配当利回り
4.12%

データはYahoo Financeよりyfinance経由で提供。毎日更新。

企業情報

取引所
NYSE
United States
従業員数
12,300