LMP Capital and Income Fund Inc. (SCD) 주식 분석

회사 개요

LMP Capital and Income Fund Inc. 는 Legg Mason Partners Fund Advisor, LLC 에 의해 설립 및 관리되는 폐쇄형 균형형 뮤추얼 펀드입니다. 이 자산은 Clearbridge Investments, LLC, Western Asset Management Company Limited, 그리고 Western Asset Management Company 와 공동으로 관리되며, 공시된 주식 등 다양한 자산에 투자합니다. 해당 기업은 금융 서비스 섹터의 자산 관리 산업에 속해 있어 투자자의 자본을 운용하고 수익을 창출하는 역할을 수행합니다. 현재 시장 대공본 (Market Cap) 은 3 억 4 천 6 천 8 만 달러 (346.80M) 로, 연간 매출은 1 천 1 백 6 만 7 천 달러 (11.67M) 입니다. 직원 수는 공개되지 않았으나 (N/A), 이러한 규모는 폐쇄형 펀드 구조 내에서 비교적 소규모 운영을 시사합니다. 3 억 4 천 6 천 8 만 달러의 시장 대공본과 1 천 1 백 6 만 7 천 달러의 매출액은 자산 관리 산업 내 특정 니치 마켓이나 특정 전략을 가진 펀드를 운영 중임을 반영하며, 전체 자산 관리 산업에 비해 상대적으로 작은 규모임을 나타냅니다.

재무 건전성

연간 매출 (TTM) 은 1 천 1 백 6 만 7 천 달러 (11.67M) 였고, 순이익 (TTM) 은 -82 만 2 천 6 달러 (-820,206) 로 나타났습니다. EBITDA 는 공개되지 않았습니다 (N/A). 매출 대비 순이익이 마이너스인 것은 고정 비용 구조나 운영 비용이 수익을 완전히 흡수했음을 보여주며, 이는 비용 효율성이나 비용 구조의 특수성을 시사합니다. 자유 현금 흐름 (Free Cash Flow) 은 3 백 1 만 2 천 달러 (3.12M) 로, 이는 회사가 운영 비용 이후에도 현금 유입이 있음을 의미하며 재무적 유연성을 제공합니다. 매출총이익률 (Gross Margin) 은 100.0% 로 매우 높으며, 이는 자산 관리업의 특성상 상품 원가가 거의 없음을 나타냅니다.営業이익률 (Operating Margin) 은 65.8% 로 높은 수준이지만, 세전 및 기타 비용으로 인해 총이익률은 100% 에서 크게 하락했습니다. 순이익률 (Profit Margin) 은 -7.0% 로 마이너스이며, 이는 최종적으로 당기순이익이 매출을 상회하지 못했음을 의미합니다. 현금 보유액은 공개되지 않았으나 (N/A), 부채는 8 천만 달러 (80.00M) 입니다. 현금 대비 부채 비율을 고려할 때, 부채대자기본금 비율 (Debt to Equity) 은 21.16 으로 매우 높게 형성되어 있어 차입금에 대한 의존도가 높거나 자본 구조가 고도로 레버리지를 하고 있음을 보여줍니다. 단기 유동성 측면에서 현재 비율 (Current Ratio) 은 0.01 로 극히 낮아, 단기 채무 상환 능력이 제한적일 수 있는 위험 요소를 시사합니다. 자본 효율성 측면에서 주식당수익률 (ROE) 은 -0.2% 로 마이너스이며, 자산당수익률 (ROA) 은 1.1% 로 양의 값을 보였습니다. ROE 가 마이너스인 것은 자본을 투입하여 손실을 기록하고 있음을 의미하지만, ROA 가 양수라는 것은 자산 자체의 운영 효율성은 어느 정도 유지되고 있음을 나타냅니다.

밸류에이션 평가

trailing P/E 비율과 forward P/E 비율은 공개되지 않았습니다 (N/A). P/E 비율이 존재하지 않는 상황에서 기업 가치 추이를 논하기는 어렵지만, 일반적으로 P/E 비율이 없으면 순이익 마이너스 상태임을 의미합니다. 주가책서비율 (Price to Book) 은 0.92 로, 이는 시가총액이 순자본 가치 (Book Value) 보다 낮게 형성되어 있어 시장이 기업의 현재 순자산 가치를 할인하고 있음을 시사합니다. 주가매출비율 (Price to Sales) 은 29.73 으로 매우 높게 형성되어 있으며, 이는 매출 대비 주가가 과대평가되거나 미래 성장 기대감이 반영되었을 가능성이 있습니다. 기업가치/순이익 (EV/EBITDA) 은 공개되지 않았습니다 (N/A). 주가는 52 주 최고점인 16.89 달러와 최저점인 13.35 달러 사이에서 거래되고 있습니다. 현재 시세는 구체적인 현재 주가 수치가 제공되지 않아 정확한 백분율 계산은 불가능하지만, 13.35 달러와 16.89 달러 사이 범위 내에서 변동하고 있다는 점은 가격 변동성을 보여줍니다. 베타 (Beta) 값은 1.04 로, 이는 해당 자산이 광범위한 시장 변동성에 대해 시장 평균보다 약간 더 민감하게 반응함을 의미합니다.

Growth & Income

연간 매출 성장률은 33.4% 로 높은 성장을 보이고 있으며, 이익 성장률은 -55.4% 로 마이너스 성장 중입니다. 매출은 급격히 증가했으나 순이익은 크게 감소하고 있어, 비용 증가나 구조적 손실 요인이 매출 성장을 상회하고 있음을 나타냅니다. 배당금 지급률은 9.7% 로 높은 수익률을 제공하고 있으며, 배당지급비율 (Payout Ratio) 은 118.7% 로 순이익을 초과하는 수준입니다. 배당지급비율이 100% 를 상회하는 것은 기업의 순이익 중 배당금 지급분이 수익을 모두 초과하여 과거 이익이나 부채를 통해 자금을 조달하여 배당을 하고 있음을 의미하며, 이는 장기적인 지속 가능성에 의문을 제기할 수 있는 지표입니다. 전체적으로该企业는 높은 매출 성장과 높은 배당 수익률을 보여주지만, 마이너스 순이익과 과도한 배당지급비율, 높은 부채 비율 등 재무 건전성 측면에서 주의가 필요한 성장과 소득 프로필을 보여줍니다.