कंपनी का अवलोकन
स्टोनको लिमिटेड (STNE) एक तकनीकी कंपनी है जो ब्राज़ील में व्यापारियों और एकीकृत भागीदारों को इलेक्ट्रॉनिक वाणिज्य को संचालित करने के लिए वित्तीय प्रौद्योगिकी और सॉफ्टवेयर समाधान प्रदान करती है। यह कंपनी स्टोर, ऑनलाइन और मोबाइल चैनलों के माध्यम से भुगतान, प्रीपेमेंट, डिजिटल बैंकिंग और ऋण समाधान जैसे वित्तीय सेवाओं का प्रबंधन करती है। तकनीकी क्षेत्र और सॉफ्टवेयर-इन्फ्रास्ट्रक्चर उद्योग के भीतर स्थित, स्टोनको लेनदेन प्रसंस्करण और वित्तीय प्लेटफॉर्म के विकास में महत्वपूर्ण भूमिका निभाता है। इस कंपनी का बाजार पूंजीकरण 3.50 अरब डॉलर है और ट्रेलिंग twelve-month (TTM) राजस्व 13.40 अरब डॉलर है, जबकि कर्मचारी संख्या उपलब्ध नहीं है। इन आंकड़ों से पता चलता है कि स्टोनको एक बड़े पैमाने पर संचालित वाणिज्यिक प्रसंस्करण एकीकरण प्रदाता के रूप में कार्य करता है जो ब्राज़ील के डिजिटल पेमेंट स्थान पर प्रमुख है।
वित्तीय स्वास्थ्य
स्टोनको का ट्रेलिंग ट्वेल्वे-मंथ राजस्व 13.40 अरब डॉलर है, शुद्ध लाभ 2.36 अरब डॉलर है और EBITDA 7.25 अरब डॉलर है। राजस्व और शुद्ध लाभ के बीच का अंतर कंपनी की लागत संरचना को उजागर करता है, जो दिखाता है कि 13.40 अरब डॉलर राजस्व के बाद 2.36 अरब डॉलर शुद्ध लाभ के रूप में 17.3% मुनाफा मार्जिन बचाया गया है। मुक्त नकदी प्रवाह -3.48 अरब डॉलर है, जो कि कंपनी की वित्तीय लचीलेपन के लिए एक संकेतक है और यह दर्शाता है कि कंपनी ने हाल के समय में नकदी उत्पन्न करने या संरक्षित करने में चुनौती का सामना किया है। कंपनी के कुल नकदी संसाधन 5.94 अरब डॉलर हैं, जबकि कुल ऋण 17.58 अरब डॉलर है, जिससे देनदारियों का अनुपात मालिकता में 159.33% निकलता है। यह संतुलन पत्र को उच्च लीवरडज के रूप में चिह्नित करता है क्योंकि ऋण मालिकता की तुलना में काफी अधिक है। वर्तमान अनुपात 1.37 है, जो संक्षिप्त-अवधि की तरलता को दर्शाता है और यह सुनिश्चित करता है कि कंपनी के पास अपने तत्काल ऋणों को चुकाने के लिए पर्याप्त सक्रिय संपत्ति उपलब्ध है। साझेदारी पर मुनाफा 20.8% है और संपत्ति पर मुनाफा 7.0% है, जो प्रबंधन के प्रभावशीलता को उजागर करता है क्योंकि यह दर्शाता है कि साझेदारियों में निवेश से उच्च रिटर्न प्राप्त किया जा रहा है।
मूल्यांकन आकलन
स्टोनको का पी/ई अनुपात (TTM) 7.17 है और आगामी पी/ई 5.73 है, जो आशा की गई लाभ के पथ के बारे में संकेत देता है और यह सुझाव देता है कि भविष्य में मुनाफा वृद्धि की उम्मीद है जो वर्तमान की तुलना में कम बहोती होगी। प्राइस-टू-बुक अनुपात 1.65 है, जो बाजार द्वारा बुक वैल्यू से उच्च मूल्य के बारे में संकेत देता है और यह दर्शाता है कि बाजार कंपनी के संपत्ति आधारित मूल्य से अधिक मूल्य दे रहा है। प्राइस-टू-सेल्स अनुपात 0.26 है और EV/EBITDA 2.09 है, जो वैकल्पिक मूल्यांकन मापदंडों के बारे में संकेत देता है और यह सुझाव देता है कि कंपनी अपनी राजस्व और मुनाफे की तुलना में कम मूल्य पर ट्रेड हो सकती है। 52-सप्ताहा उच्च 19.95 डॉलर और 52-सप्ताहा कम 10.15 डॉलर है, जिससे यह पता चलता है कि वर्तमान मूल्य इस श्रेणी के भीतर है। बीटा मान 1.90 है, जो मूल्य के लिए वोलैटिलिटी के बारे में संकेत देता है और यह दर्शाता है कि स्टोनको की कीमत व्यापक बाजार की तुलना में अधिक उतार-चढ़ाव का अनुभव करती है।
Growth & Income
स्टोनको का राजस्व वृद्धि (YoY) 11.2% है और लाभ वृद्धि (YoY) उपलब्ध नहीं है, जो यह संकेत देता है कि लाभ अभी तक राजस्व की तुलना में धीमी वृद्धि नहीं दिखा रहा है। डिविडेंड योगदान 0.0% है और पayout अनुपात 0.0% है, जो यह दर्शाता है कि कंपनी अपने लाभों को डिविडेंड के बजाय पुनर्निवेश में लगाती है। चूंकि कंपनी डिविडेंड नहीं देती है, यह लाभों को वृद्धि के उद्देश्यों के लिए पुनर्निवेशित करने पर ध्यान केंद्रित करता है। कुल मिलाकर, स्टोनको का वृद्धि और आय प्रोफाइल राजस्व में सकारात्मक वृद्धि के साथ मुनाफे की वृद्धि की अनुपस्थिति और डिविडेंड के बजाय पुनर्निवेश पर आधारित है।
समकक्ष तुलना
StoneCo Ltd. (STNE) सॉफ्टवेयर - बुनियादी ढांचा उद्योग में कार्यरत है। बाजार पूंजीकरण के आधार पर इसके निकटतम समकक्षों से तुलना इस प्रकार है:
सॉफ्टवेयर - बुनियादी ढांचा उद्योग का औसत P/E अनुपात 60.1x है। StoneCo Ltd. का P/E अनुपात 4.1 है।