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Certara, Inc. (CERT) 股票分析

医疗保健

Certara, Inc.

$5.21

$-0.03 (-0.57%)

最后更新: 2026年5月26日

价格走势

分析

公司概述

Certara, Inc. 是一家专注于生物模拟技术的公司,其为药物发现、临床前及临床研究、监管申报以及市场准入等领域提供技术驱动的服务和软件产品,业务覆盖美洲、欧洲、中东、非洲及亚太等地区。该公司运营于医疗保健(Healthcare)行业的健康信息服务(Health Information Services)细分领域,专注于利用数字化解决方案优化研发流程并加速医疗产品的上市进程。从规模维度来看,Certara 的市值为 8.6095 亿美元,年营收约为 4.1884 亿美元,且拥有 1515 名员工。这些财务数据和市场资本化水平表明,尽管公司处于高成长的生物科技支持行业,但其当前市值相对较小,反映出市场对其盈利能力的担忧或对其未来增长路径的谨慎定价,使其在行业巨头中占据特定的利基市场地位。

财务健康

Certara 在报告期的总营收(TTM)为 4.1884 亿美元,然而其净亏损(TTM)达到 159.5 万美元,EBITDA 则为 9847 万美元。营收与净收入之间的显著差距揭示了该公司具有极高的运营成本和费用结构,导致在扣除利息、税费及非经常性项目后,账面利润转为负值,这通常常见于尚未实现大规模盈利的高科技软件企业。尽管净利润为负,公司仍产生了 9640 万美元的自由现金流,这一指标对于公司的财务灵活性至关重要,表明其在无需依赖外部融资的情况下,具备维持日常运营、偿还债务或进行战略性资本支出的能力。在盈利能力分析方面,公司的毛利率为 61.5%,显示出其核心软件产品在定价和成本控制上的优势;然而,营业利润率仅为 2.1%,而净利润率为 -0.4%,分别反映了激烈的市场竞争带来的运营费用压力以及整体尚未实现全面盈利的现状。在资产负债表结构上,公司持有 1.8939 亿美元的现金,同时背负 3.0777 亿美元的债务,债务权益比高达 28.96,显示出其杠杆水平较高,财务状况相对激进而非保守。流动比率为 2.05,这一数值表明公司流动资产是流动负债的两倍以上,显示出其短期偿债能力和流动性储备相对充裕。此外,权益回报率(ROE)为 -0.1%,资产回报率(ROA)为 0.9%,这两个指标共同揭示了管理层在利用股东权益和总资产创造即时回报方面目前面临挑战,尚未形成显著的资本增值效应。

估值评估

Certara 的市盈率(TTM)显示为“不适用”(N/A),而远期市盈率则为 10.85,这种差异暗示市场对公司未来盈利能力的预期将从当前的亏损状态转向未来的盈利增长,投资者正在为未来的盈利改善进行定价。公司的市净率为 0.81,意味着股票的市场价格低于其每股净资产,表明市场并未给予其品牌、技术专利或软件资产溢价,反而可能反映了对其持续亏损风险的折价。作为替代估值指标,公司的市销率为 2.06,企业价值倍数(EV/EBITDA)为 9.95,这些指标显示投资者愿意为每 1 美元的销售收入支付 2.06 美元,同时考虑债务后的估值倍数接近 10 倍,这在亏损企业中属于相对合理的区间。从价格波动范围来看,Certara 的 52 周最高价为 15.38 美元,最低价为 5.19 美元,若以当前隐含的远期市盈率 10.85 及市值推算,其股价处于该区间的中部偏下位置,具体数值需结合实时股价计算,但整体而言,其股价距离 52 周高点仍有较大幅度的下行空间,而距离低点则具备较大的反弹潜力。公司的贝塔值(Beta)为 1.62,表明其股价波动性显著高于大盘指数,投资者在持有该股票时需承担比市场平均水平高出 62% 的系统性风险,这符合其作为高波动性医疗保健科技股的特征。

Growth & Income

Certara 的营收同比增长率为 3.3%,而每股收益增长率显示为“不适用”(N/A),由于公司目前处于净亏损状态,无法计算传统的每股收益增长率,这表明公司的增长动力主要来自于收入规模的扩张,而非利润率的改善,这种收入驱动型增长是典型的早期商业化阶段特征。作为非股息支付公司,Certara 的股息收益率为“不适用”,派息比率为 0.0%,这意味着公司选择不向股东分配现金红利,而是将全部自由现金流和留存收益重新投入到研发、市场扩张或债务偿还中,以支持长期的有机增长。这种策略在尚未实现稳定盈利之前是常见的,旨在通过资本再投入来构建竞争壁垒和扩大市场份额,而非追求即时的股东回报。总体而言,Certara 呈现出一种高收入增长但尚未实现盈利、无股息分配且股价波动性较高的成长型投资特征,其价值取决于未来能否成功将当前的收入增长转化为可持续的净利润。

同行比较

Certara, Inc. (CERT) 在健康信息服务行业运营。以下是其与市值最接近的同行的比较:

公司 代码 市值 市盈率
Certara, Inc. CERT $810.49M N/A
Veeva Systems Inc. VEEV $25.87B 29.1
BrightSpring Health Services, Inc. BTSG $11.70B 78.3
Tempus AI, Inc. TEM $8.38B N/A

健康信息服务行业平均市盈率为57.5倍。Certara, Inc.的市盈率为N/A。

本分析由AI生成,仅供参考,不构成投资建议。数据可能存在延迟或不准确。在做出投资决策之前,请务必进行自己的研究并咨询合格的财务顾问。

关于Certara, Inc.

Certara, Inc., together with its subsidiaries, provides technology-driven services and software products for biosimulation in drug discovery, preclinical and clinical research, regulatory submissions, and market access in the Americas, Europe, the Middle East, Africa, and Asia Pacific. It offers model-informed drug development solutions; biosimulation solutions to predict pharmacokinetics and pharmacodynamics; Simcyp simulator, a mechanistic biosimulation platform for physiologically based pharmacokinetic simulation; Simcyp Discovery for scientists working on pre-investigational new drug and translational stages; Simcyp Biopharmaceutics for formulation scientists; and Simcyp Secondary Intelligence that integrates toxicology with quantitative analysis of large networks of molecular and functional biological changes. It also provides Phoenix WinNonlin, a platform for non-compartmental analysis; Phoenix cloud that offers a secured and validated Certara Amazon Web Services workspace; Phoenix NLME, a population modeling and simulation software; and Pirana Modeling Workbench, which provides modelers with a structure to facilitate the iterative processes. In addition, it offers Chemaxon JChem engines, a chemical search engine; Chemaxon Compound Registration that supports a streamlined lead optimization process workflow; Chemaxon Design Hub, a design and tracking platform; Certara D360 software, a scientific informatics system; and Chemaxon Marvin, a chemical drawing tool. Further, the company provides pinnacle 21, a cloud-based platform for clinical data automation, standardization, and validation; Pinnacle 21 Data Exchange to define data standards and specifications; Metadata Repository that enables study design using controlled and standardized data; CoAuthor software, which creates and writes regulatory submissions and medical publications; and GlobalSubmit, a submissions management software. Certara Inc. was founded in 2008 and is headquartered in Radnor, Pennsylvania.

公司简介以英文显示。

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关键指标

市值
$810.49M
市盈率
N/A
52周最高
$13.88
52周最低
$4.45
平均成交量
3.91M
Beta系数
1.53

数据由Yahoo Finance通过yfinance提供。每日更新。

公司信息

交易所
NASDAQ
国家
United States
员工数
1,515