Bedrijfsoverzicht
Phio Pharmaceuticals Corp. opereert als een klinische biotechnologische onderneming die zich richt op de ontwikkeling van immuno-oncologische therapeutica in de Verenigde Staten. Het bedrijf concentreert zich specifiek op de ontwikkeling van PH-762, een INTASYL-compound, dat bedoeld is om de expressie van PD-1 te verminderen binnen multi-center fase 1b doseringsstijgende klinische trials, en PH-894. De bedrijfswinsten van het bedrijf zijn momenteel beperkt tot een marktkapitalisatie van $14.06 miljoen, terwijl de jaaropbrengsten en de omzet niet beschikbaar zijn in de beschikbare financiële gegevens. Met slechts 6 werknemers vertegenwoordigt dit bedrijf een zeer kleine en gespecialiseerde entiteit binnen de bredere biotechnologiesector. De lage marktkapitalisatie van $14.06 miljoen in combinatie met een nuljaaropbrengst duidt erop dat het bedrijf zich bevindt in een vroege ontwikkelingsfase waarin de waarde wordt bepaald door toekomstige klinische potentie in plaats van gegenereerde kasstromen of operationele winstgevendheid.
Financiële gezondheid
De omzet, nettowinst en EBITDA bedragen respectievelijk niet beschikbaar, $-8,698,000 en $-9,217,000 voor de afgelopen twaalf maanden. Het grote gat tussen de niet-beschikbare omzet en de negatieve nettowinst van $-8,698,000 onthult een kostenstructuur die volledig wordt gedreven door ontwikkelingsuitgaven zonder bijdrage uit verkoopactiviteiten. De vrije kasstroom bedraagt $-5,056,500, wat aangeeft dat het bedrijf op dit moment kas uit zijn eigen operaties opneemt om zijn R&D-activiteiten en overige bedrijfskosten te financieren. Alle drie de marges, namelijk de bruto marge, de bedrijfsmarge en de winstmarge, zijn vastgesteld op 0.0%, wat kenmerkend is voor een klinisch stadium bedrijf dat nog geen commerciële inkomsten genereert. De totale kasopname bedraagt $21.03 miljoen, terwijl de totale schuld $0 is, wat resulteert in een schuld-op-eigenverhouding die niet van toepassing is. Dit financiële profiel toont een conservatieve balans met geen enkele schuld, maar wel een aanzienlijke liquiditeit die nodig is om klinische trials te doorlopen zonder externe financiering. De huidige verhouding staat op 16.03, wat wijst op een zeer sterke kortetermijnliquiditeit en de vermogen om verplichtingen te voldoen zonder liquiditeitsproblemen. De return op eigen vermogen bedraagt -69.9% en de return op activa is -42.3%, wat aangeeft dat management momenteel geen winstgevend rendement genereert op de bestaande kapitaalbasis vanwege de investeringen in klinische ontwikkeling.
Waarderingsbeoordeling
De trailing P/E-ratio (TTM) is niet beschikbaar en de forward P/E bedraagt -1.95. Het verschil tussen deze niet-beschikbare trailing P/E en de negatieve forward P/E van -1.95 impliceert dat de markt geen traditionele winstgevendheid verwachten voor de komende periode, wat typisch is voor biotech-bedrijven die nog geen winst hebben. De prijs-op-boekverhouding bedraagt 0.70, wat aangeeft dat de beurswaarde van het bedrijf lager is dan de boekwaarde van de activa, wat vaak voorkomt bij biotech-bedrijven met veel intangibele activa of ontwikkelingsrisico's. De prijs-op-omzetverhouding is niet beschikbaar en de EV/EBITDA bedraagt 0.76. Deze alternatieve valutatie-metrieken suggereren dat het bedrijf op een zeer lage waardering staat, grotendeels gedreven door de afwezigheid van winst en de hoge schattingsrisico's geassocieerd met de klinische ontwikkeling van PH-762 en PH-894. De 52-week hoogste prijs was $4.19 en de laagste prijs was $0.81. Zonder de huidige koers te kennen is het niet mogelijk om een exact percentage te berekenen, maar de volatiliteit wordt aangegeven door de grote spreiding tussen deze punten. De beta-waarde bedraagt 0.81, wat betekent dat de prijs van de aandelen minder gevoelig reageert op marktveranderingen dan de bredere markt, wat wijst op een iets lagere systematische risico's.
Growth & Income
De omzetgroei (jaren-op-jaren) en de winstgroei (jaren-op-jaren) zijn beide niet beschikbaar. Omdat er geen omzetgroei is, is het niet mogelijk om te bepalen of winst sneller of langzamer groeit dan de omzet, maar de negatieve winst van $-8,698,000 impliceert dat het bedrijf nog in de investeringsfase verkeert en geen winstgroei kan genereren. Het bedrijf betaalt geen dividenden, met een dividendrendement dat niet beschikbaar is en een uitkeringsverhouding van 0.0%. Dit betekent dat het bedrijf alle beschikbare kasstromen, inclusief de $21.03 miljoen aan liquide middelen, herinvesteert in de groei van het bedrijf en het voortzetten van klinische trials in plaats van winsten uit te keren aan aandeelhouders. Het overkoepelende groeiprofiel en inkomstenprofiel wordt gekenmerkt door een volledige focus op herinvestering in R&D en klinische ontwikkeling, zonder enige vorm van inkomen via dividenduitkeringen of winstgroei op korte termijn.