कंपनी का अवलोकन
एर्नेक्सा थेरेप्यूटिक्स इंक. एक प्रीक्लिनिकल-स्टेज कंपनिका रूप में कार्यरत है जो कैंसर और स्वतःप्रतिरक्षा रोगों के उपचार के लिए प्रेरित मेसेनकाइमल स्टेम सेल (iMSC) थेरेपी विकसित करती है। इसका नेतृत्व उत्पाद ERNA-101, जो एक अलोगेनिक प्रो-इंफ्लेमेटोरी साइटोकाइन (IL-7/IL-15) स्रावित करने वाला iMSC है, है। यह कंपनी हेल्थकेयर सेक्टर में स्थित है और विशेष रूप से बायोटेक्नोलॉजी उद्योग में अपनी गतिविधियों के माध्यम से रोगियों के लिए नए चिकित्सा समाधान तैयार करती है। कंपनी का बाजार मूल्य 6.01 मिलियन डॉलर है, वार्षिक आय N/A है, और कर्मचारी संख्या 5 है। इस छोटे बाजार मूल्य और शून्य आय के संकेत यह दर्शाते हैं कि कंपनी अभी अपने विकास चरण में है और व्यापारिक लाभ प्राप्त करने से पहले भारी अनुसंधान और विकास खर्च पर निर्भर है।
वित्तीय स्वास्थ्य
एर्नेक्सा के वित्तीय परिणामों में, आय (TTM) N/A है, शुद्ध आय (TTM) -14.10 मिलियन डॉलर है, और EBITDA -9.254 मिलियन डॉलर है। आय और शुद्ध आय के बीच का अंतर, जो दोनों शून्य या अनुपलब्ध है, बताता है कि कंपनी की लागत संरचना अभी भी बहुत अधिक है और इसने अभी तक कोई व्यापारिक आय उत्पन्न नहीं की है। मुक्त नकद प्रवाह -4.57625 मिलियन डॉलर है, जो इस बात का संकेत देता है कि कंपनी को अपने नकदी खर्च को पूरा करने के लिए बाहरी वित्तीय स्रोतों पर निर्भर रहना पड़ रहा है। इस नकदी प्रवाह की स्थिति कंपनी की वित्तीय लचीलेपन को सीमित करती है क्योंकि उसे निरंतर नकदी की आवश्यकता है। तीनों मार्जिन—शुल्क मार्जिन, संचालन मार्जिन, और लाभ मार्जिन—0.0% हैं, जो यह दर्शाते हैं कि कंपनी अभी तक लाभदायक नहीं है और इसकी सभी आय खर्चों द्वारा पूरी तरह से खत्म हो जाती है। कुल नकदी 1.88 मिलियन डॉलर है जबकि कुल ऋण 4.90 लाख डॉलर है, जिससे डेब्ट टू इक्विटी अनुपात 20.41 हो जाता है। यह उच्च डेब्ट टू इक्विटी अनुपात संकेत देता है कि कंपनी की संपत्ति संरचना लीवरेज्ड है, हालांकि कुल नकदी ऋण से काफी अधिक है। वर्तमान अनुपात 1.01 है, जो यह दर्शाता है कि कंपनी की शॉर्ट-टर्म द्रव्यमानता सीमित है और इसका वर्तमान संपत्ति न केवल अपने वर्तमान liabilities को नहीं कवर करता है बल्कि इसके करीब है। ROE -686.7% और ROA -104.9% है, जो प्रबंधन के प्रभावकारिता को दर्शाता है कि कंपनी ने अपने संपत्ति और मालिकों के निवेश पर भारी नुकसान का अनुभव किया है।
मूल्यांकन आकलन
अनुवर्ती P/E अनुपात N/A है और आगामी P/E -0.02 है, जो यह दर्शाता है कि कंपनी की अस्थायी आयों की वृद्धि की अपेक्षा नहीं की जा सकती है क्योंकि अभी तक कोई आय नहीं है। प्राइस टू बुक अनुपात 0.67 है, जो बाजार द्वारा कंपनी की बुक वैल्यू से नीचे की कीमत को दर्शाता है। प्राइस टू सेल्स अनुपात N/A है और EV/EBITDA -0.50 है, जो यह संकेत देता है कि परंपरागत मुनाफा-आधारित मूल्यांकन मॉडल इस प्री-इनकम कंपनी के लिए लागू नहीं होते हैं। 52-सप्ताहा उच्चतम $4.05 और 52-सप्ताहा निम्नतम $0.18 है। यदि हम मान लें कि वर्तमान कीमत $1.00 है (यह एक मानक तुलना के लिए), तो यह $4.05 की उच्चतम कीमत से काफी नीचे है, लेकिन सटीक प्रतिशत बिना वर्तमान कीमत के निर्धारित नहीं किया जा सकता, इसलिए यह सीधे तौर पर $4.05 से नीचे और $0.18 से ऊपर की सीमा में स्थित है। बीटा मान 6.85 है, जो यह दर्शाता है कि इस शेयर की कीमत की विolatिलिटी सामान्य बाजार के सापेक्ष बहुत अधिक है। यह उच्च बीटा इस बात का संकेत देता है कि कंपनी की कीमत में बाजार की गतिविधियों की तुलना में बहुत तेजी से उतार-चढ़ाव हो सकते हैं।
Growth & Income
आय वृद्धि (YoY) N/A है और मुनाफा वृद्धि (YoY) N/A है, जो यह दर्शाता है कि कंपनी अभी अपनी आय की स्थिति स्थापित करने की प्रक्रिया में है। चूंकि कंपनी अभी भी नुकसान में है, इसलिए मुनाफा आय से तेजी से बढ़ रहा नहीं है क्योंकि कोई आय नहीं है। यह एक निवितिव पेयर नहीं है, जिसका डिविडेंड यील्ड N/A है और पेआउट अनुपात 0.0% है। कंपनी अपने मुनाफे को डिविडेंड देने के बजाय अपनी वृद्धि में पुनःनिवेश करने के लिए उपयोग करती है, हालांकि वर्तमान में मुनाफा ही नहीं है। इसका मतलब है कि कंपनी का वृद्धि और आय प्रोफाइल अभी विकास पर केंद्रित है और निवेशकों के लिए कोई नियमित आय प्रवाह उपलब्ध नहीं है।
समकक्ष तुलना
Ernexa Therapeutics Inc. (ERNA) जैव प्रौद्योगिकी उद्योग में कार्यरत है। बाजार पूंजीकरण के आधार पर इसके निकटतम समकक्षों से तुलना इस प्रकार है:
जैव प्रौद्योगिकी उद्योग का औसत P/E अनुपात 53.8x है। Ernexa Therapeutics Inc. का P/E अनुपात 0.0 है।