कंपनी का अवलोकन
ब्रुकफील्ड इंफ्रास्ट्रक्चर कॉर्पोरेशन (BIPC) अपने सहायक कंपनियों के माध्यम से ब्राज़ील, यूनाइटेड किंगडम और अंतरराष्ट्रीय स्तर पर यूटिलिटी निवेश मालिकाना हक में रखता और संचालित करता है। इस कंपनी का मुख्य ध्यान नियंत्रित गैस और बिजली व्यवसाय के साथ-साथ नियंत्रित प्राकृतिक गैस ट्रांसमिशन सिस्टम की संचालन पर केंद्रित है। यह उद्योग 'Utilities - Regulated Gas' सेक्टर में कार्य करता है, जो ऊर्जा वितरण और वितरण के लिए सरकार द्वारा निर्धारित दरों पर आधारित है। कंपनी का मार्केट कैप 5.15 बिलियन डॉलर और ट्यू-टू-मॉन्थ (TTM) राजस्व 3.67 बिलियन डॉलर है, जबकि कर्मचारी संख्या उपलब्ध नहीं है। इन आंकड़ों से पता चलता है कि कंपनी एक मध्यम स्तर की पूंजीकरण वाली संस्था है जो अपने विनियमित गैस व्यवसाय के माध्यम से स्थिर आय प्रदान करने की क्षमता रखती है।
वित्तीय स्वास्थ्य
कंपनी का ट्यू-टू-मॉन्थ (TTM) राजस्व 3.67 बिलियन डॉलर है, जबकि शुद्ध आय -241 मिलियन डॉलर और ईबीआईटीडीए 2.92 बिलियन डॉलर है। राजस्व और शुद्ध आय के बीच का विचलन दर्शाता है कि कंपनी के संचयन में महत्वपूर्ण लागतें या एकल-वर्षीय प्रभाव शामिल हैं, जिसने मुनाफे को नकारात्मक बना दिया है। स्वतंत्र धन प्रवाह (Free Cash Flow) 758.88 मिलियन डॉलर है, जो कंपनी के लिए आर्थिक लचीलेपन और विनियामक परियोजनाओं के निवेश के लिए उपलब्धता को दर्शाता है। कंपनी का ग्राहक मार्जिन 63.6%, संचालन मार्जिन 62.2%, और लाभ मार्जिन -6.6% है। उच्च ग्राहक और संचालन मार्जिन उत्पादन दक्षता को दर्शाते हैं, जबकि नकारात्मक लाभ मार्जिन नुकसान या वितरण लागतों के कारण अस्थायी मुनाफे की स्थिति को संकेत देता है। कंपनी के पास 444 मिलियन डॉलर का मौजूदा धन है और कुल कर्ज 13.29 बिलियन डॉलर है, जिसका कर्ज-से-मालिकता अनुपात 662.94 है। इस उच्च कर्ज-से-मालिकता अनुपात से पता चलता है कि कंपनी का संतुलन पत्र बहुत अधिक परिचालित या लीवरेज्ड है, जो वित्तीय जोखिम को बढ़ाता है। वर्तमान अनुपात 0.38 है, जो संक्षिप्त-कालीन तरलता में तनाव को दर्शाता है क्योंकि यह 1 से काफी कम है। धन पर लौटने दर (ROE) 33.1% और संपत्ति पर लौटने दर (ROA) 5.9% है। ये लौटने के मापदंड प्रबंधन प्रभावशीलता को उजागर करते हैं, जहाँ उच्च ROE संसाधनों का कुशल उपयोग दर्शाता है, भले ही शुद्ध आय नकारात्मक हो।
मूल्यांकन आकलन
पी/ई अनुपात (TTM) उपलब्ध नहीं है, जबकि फॉरवर्ड पी/ई 3.67 है। फॉरवर्ड पी/ई और पी/टीटीएम पी/ई के बीच का अंतर अमेरिका में अपेक्षित आय के पथ के बारे में संकेत देता है, हालांकि पी/टीटीएम पी/ई अनुपलब्ध होने के कारण यह विश्लेषण सीमित है। प्राइस-टू-बुक अनुपात -3.88 है, जो बाजार द्वारा बुक वैल्यू से अधिक या कम कीमत को दर्शाता है और इसका अर्थ है कि शेयर का मूल्य किताब के मूल्य से काफी नीचे है। प्राइस-टू-सेल्स अनुपात 1.40 और ईवी/ईबीआईटीडीए 7.29 है, जो वैकल्पिक मूल्यांकन मापदंडों के माध्यम से कंपनी की मूल्य निर्धारण को संकेत देते हैं। 52-सप्ताहाई उच्च 51.72 डॉलर और 52-सप्ताहाई कम 32.20 डॉलर है। वर्तमान मूल्य इस श्रेणी के भीतर स्थित है, लेकिन विशिष्ट प्रतिशत बिना वर्तमान मूल्य के गणना किए जा नहीं सकता। बीटा मान 1.38 है, जो बाजार की तुलना में कीमत में वोलैटिलिटी को दर्शाता है और इसका अर्थ है कि शेयर बाजार के सामान्य संचालन की तुलना में अधिक संवेदनशील है।
Growth & Income
आय में वृद्धि (YoY) 1.3% और आय में वृद्धि (YoY) उपलब्ध नहीं है। आय में वृद्धि उपलब्ध नहीं होने के कारण यह स्पष्ट नहीं है कि आय आय की तुलना में तेजी से या धीमी दर से बढ़ रही है, लेकिन आय की वृद्धि का अनुपलब्ध होना एक महत्वपूर्ण जानकारी है। लाभांश देता है: लाभांश उत्पादन 4.3% और पेआउट अनुपात 15.8% है। पेआउट अनुपात 15.8% है, जो नकारात्मक शुद्ध आय के बावजूद लाभांश के भुगतान को संतुलित करता है, लेकिन इसकी सततता को कर्ज स्तर और नकारात्मक मुनाफे की स्थिति से प्रभावित किया जा सकता है। कंपनी का आय और लाभांश प्रोफाइल आय में धीमी वृद्धि और उच्च लाभांश उत्पादन के साथ चरित्रित है, जो आयदायक लेकिन वृद्धि-केंद्रित नहीं है।
समकक्ष तुलना
Brookfield Infrastructure Corporation (BIPC) उपयोगिताएं - विनियमित गैस उद्योग में कार्यरत है। बाजार पूंजीकरण के आधार पर इसके निकटतम समकक्षों से तुलना इस प्रकार है:
उपयोगिताएं - विनियमित गैस उद्योग का औसत P/E अनुपात 23.9x है। Brookfield Infrastructure Corporation का P/E अनुपात N/A है।