कंपनी का अवलोकन
आल्टिम्यून, इंक. (Altimmune, Inc.) एक देर-क्लिनिकल चरण का बायोफार्मास्यूटिकल कंपनी है जो गंभीर यकृत रोगों के लिए नवीन उपचार विकसित करने पर ध्यान केंद्रित करती है। इसका मुख्य उत्पाद उम्मीदवार पेमिविडुटाइड एक GLP-1/ग्लूकागोन ड्यूल रिसेप्टर एगोनिस्ट है, जो चयापचयल विघटन से जुड़े स्थितियों के इलाज के लिए फेज 3 क्लिनिकल परीक्षण में है। यह कंपनी हेल्थकेयर सेक्टर में बायोटेक्नोलॉजी उद्योग के तहत कार्य करती है, जहाँ नवाचार और क्लिनिकल विकास पर भारी निवेश की आवश्यकता होती है। कंपनी की बाजार पूंजीकरण $439.76M है और इसकी वार्षिक आय (TTM) $41,000 है, जबकि इसमें 57 कर्मचारी कार्यरत हैं। यह बाजार पूंजीकरण और आय आंकड़े संकेत देते हैं कि कंपनी अभी एक छोटे पैमाने पर संचालित हो रही है, जो बायोटेक्नोलॉजी क्षेत्र में सामान्य है, लेकिन इसका उच्च मूल्य निर्धारण अनुपात दर्शाता है कि बाजार इसके भविष्य के विकास संभावनाओं पर बहुत अधिक विश्वास रखता है।
वित्तीय स्वास्थ्य
आल्टिम्यून की वार्षिक आय (TTM) $41,000 है, जबकि इसका शुद्ध लाभ (TTM) $-88,093,000 है और EBITDA $-94,377,000 है। आय और शुद्ध लाभ के बीच का बड़ा अंतर कंपनी की लागत संरचना के बारे में स्पष्ट करता है कि इस चरण में संशोधन लागतें और संचालन खर्च आय से काफी अधिक हैं, जिससे गंभीर नुकसान हुआ है। मुक्त नगद प्रवाह $-38,722,124 है, जो कंपनी के लिए वित्तीय लचीलेपन को सीमित करने वाली स्थिति को दर्शाता है क्योंकि इसमें संचालन के लिए नगद की आवश्यकता का भारी बोझ पड़ रहा है। कंपनी के पास $273.46M नगद मौजूद है जबकि इसका ऋण $35.69M है, जिससे कुल नगद और कुल ऋण की तुलना करने पर सकारात्मक स्थिति मिलती है। ऋण-से-मालिकता अनुपात 15.87 है, जो संतुलन में है और संरक्षित बैलेंस शीट को दर्शाता है, लेकिन ऋण का अस्तित्व भी ध्यान में रखना जरूरी है। वर्तमान अनुपात 18.55 है, जो संक्षिप्त-अवधि की तरलता के लिए अत्यंत मजबूत स्थिति को दर्शाता है क्योंकि कंपनी के पास अपने वर्तमान दायित्वों को आसानी से चुकाने के लिए पर्याप्त संपत्तियां हैं। वापसी पर पूंजी पर (ROE) -50.6% और वापसी पर संपत्तियों पर (ROA) -28.2% है, जो प्रबंधन प्रभावकारिता को दर्शाता है कि अभी तक कंपनी ने सकारात्मक वापसी नहीं उत्पन्न की है और यह विकास चरण में है।
मूल्यांकन आकलन
पी/ई अनुपात (TTM) N/A है जबकि आगे का पी/ई -2.48 है, जो यह संकेत देता है कि कंपनी अभी भी मुनाफे में नहीं है और आगे के मुनाफे की प्रत्याशित पथिकरण नकारात्मक या अस्थिर है। कीमत-से-बुक अनुपात 1.67 है, जो बाजार के लिए बुक वैल्यू के ऊपर एक मध्यम प्रीमियम को दर्शाता है, जो भविष्य के विकास संभावनाओं पर विश्वास को प्रतिबिंबित करता है। कीमत-से-विक्री अनुपात 10725.74 और EV/EBITDA -2.14 है, जो यह संकेत देते हैं कि वैकल्पिक मूल्य निर्धारण परीक्षण बहुत उच्च हैं और यह कंपनी की नकारात्मक मुनाफा स्थिति के कारण है। 52-हफ्ते उच्च $7.73 और 52-हफ्ते निचला $2.87 है, जिससे यह पता चलता है कि कीमत इस सीमा के भीतर गतिशील रूप से कार्य कर रही है और यह सीमा के अंदर उतार-चढ़ाव का अनुभव कर रही है। बीटा मान 0.34 है, जो यह दर्शाता है कि कीमत की उतार-चढ़ाव व्यापक बाजार की तुलना में काफी कम है और यह कंपनी की कीमत कम जोखिम वाली हो सकती है।
Growth & Income
आय वृद्धि (वर्ष-दर-वर्ष) 420.0% है जबकि आयों की वृद्धि N/A है, जो यह दर्शाता है कि आय बहुत तेजी से बढ़ रही है लेकिन मुनाफा अभी भी नकारात्मक है और इसलिए आयें धीमी गति से बढ़ रही हैं। कंपनी लाभांश अर्जित नहीं करती है क्योंकि लाभांश उत्पन्न N/A है और भुगतान अनुपात 0.0% है, जो यह दर्शाता है कि कंपनी अपने मुनाफे को न तो लाभांश के रूप में बांट रही है और न ही उसे वापस कर रही है। चूंकि कंपनी नगद प्रवाह नकारात्मक है और मुनाफा नकारात्मक है, इसलिए यह आयों को पुनर्निवेश करने के बजाय अपनी नगद संरक्षण पर निर्भर है। समग्र वृद्धि और आय प्रोफाइल यह दर्शाता है कि कंपनी अभी विकास चरण में है और इसका मुख्य उद्देश्य उत्पाद विकास और क्लिनिकल परीक्षण को संचालित करना है।
समकक्ष तुलना
Altimmune, Inc. (ALT) जैव प्रौद्योगिकी उद्योग में कार्यरत है। बाजार पूंजीकरण के आधार पर इसके निकटतम समकक्षों से तुलना इस प्रकार है:
जैव प्रौद्योगिकी उद्योग का औसत P/E अनुपात 53.8x है। Altimmune, Inc. का P/E अनुपात N/A है।