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Aramark (ARMK) 股票分析

工业

Aramark

$52.28

+$1.02 (+1.99%)

最后更新: 2026年5月26日

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分析

公司概述

Aramark 是一家为美国及国际范围内的教育、医疗保健、企业及行业、体育休闲以及矫正机构客户提供食品与设施服务的企业。该公司隶属于工业部门,具体运营于专业服务细分领域,这通常意味着其业务模式依赖于向 B 端客户提供不可或缺的基础运营支持。Aramark 的市值为 114.2 亿美元,年度营收达到 187.9 亿美元,并雇用了 278,390 名员工。这些财务数据揭示了该公司在大型商业服务市场中占据着显著的规模地位,其庞大的营收体量反映了其在食品与后勤服务领域广泛的客户覆盖度和市场渗透能力。

财务健康

Aramark 在截至最近一个季度的十二个月内的营收为 187.9 亿美元,同期净利润仅为 3.1694 亿美元,EBITDA 为 13.3 亿美元。营收与净利润之间巨大的差额凸显了该公司作为劳动密集型和重资产运营企业的成本结构特征,其中运营费用占营收比重极高,从而压缩了最终利润空间。公司的自由现金流为 1.9013 亿美元,这一相对有限的现金流水平表明公司在资本支出和营运资金需求方面面临压力,财务灵活性受到一定限制。毛利率为 15.5%,反映了公司在原材料和服务交付环节的成本控制能力;运营毛利率为 4.5%,显示出扣除运营费用后微薄的中间利润;净利润率为 1.7%,进一步印证了该行业低利润率的整体属性。公司持有 4.4834 亿美元的现金,但总债务高达 65.8 亿美元,债务权益比达到惊人的 203.42%,这表明其资产负债表处于高度杠杆化状态,对财务风险较为敏感。流动比率为 1.27,说明公司短期资产足以覆盖短期债务,具备基本的短期流动性偿还能力。净资产收益率 (ROE) 为 10.0%,总资产收益率 (ROA) 为 4.0%,这些回报率指标在扣除高杠杆影响后,揭示了管理层在利用现有资产创造股东价值方面的效率。

估值评估

Aramark 的 trailing P/E 比率为 36.51,而 forward P/E 比率仅为 16.60,两者之间巨大的差异暗示市场预期未来盈利能力将显著提升或当前股价未能充分反映未来的盈利增长潜力。该公司的市净率为 3.56,表明市场愿意为其每股净资产支付超过三倍的溢价,这通常反映了投资者对其服务合同稳定性和特许经营权的认可。价格与营收比率为 0.61,企业价值与息税折旧摊销前收入 (EV/EBITDA) 比率为 13.19,这两个替代估值指标从营收和现金流角度提供了不同的估值视角,显示其相对于营收而言被低估,但相对于现金流而言处于中等水平。Aramark 的 52 周股价区间介于 29.92 美元至 44.49 美元之间,若以当前隐含价格计算,其处于该区间的中部偏低位置,具体数值取决于实时报价,但明确处于历史波动范围内。该公司的贝塔系数为 1.14,意味着其股价波动性略高于整体市场平均水平,投资者需承受稍高的系统性风险以换取相应的收益。

增长与收益

Aramark 的营收同比增长率为 6.1%,而每股收益同比增长率为 -7.7%,这表明公司的利润增速显著落后于营收增速,暗示成本上升或一次性费用影响了盈利质量。对于派发股息的公司而言,其股息收益率为 1.1%,派息率为 36.5%,考虑到净利润率仅为 1.7% 以及负向的盈利增长,如此高的派息率可能在短期内对现金流的可持续性构成挑战。由于该公司并未进行大规模的股票回购计划且维持固定股息,其策略更倾向于保留部分盈余以应对高债务压力而非完全派发。总体而言,Aramark 呈现出营收稳健增长但盈利承压、依赖股息收益但派息率偏高的复杂增长与收益特征。

同行比较

Aramark (ARMK) 在专业商业服务行业运营。以下是其与市值最接近的同行的比较:

公司 代码 市值 市盈率
Aramark ARMK $13.75B 39.0
Cintas Corporation CTAS $68.46B 36.1
RELX PLC RELX $58.35B 21.9
Thomson Reuters Corporation TRI.TO $50.46B 24.1

专业商业服务行业平均市盈率为65.9倍。Aramark的市盈率为39.0。

本分析由AI生成,仅供参考,不构成投资建议。数据可能存在延迟或不准确。在做出投资决策之前,请务必进行自己的研究并咨询合格的财务顾问。

关于Aramark

Aramark provides food and facilities services to education, healthcare, business and industry, sports, leisure, and corrections clients in the United States and internationally. The company operates in two segments, Food and Support Services United States, and Food and Support Services International. It offers food-related managed services, including dining, catering, food service management, and convenience-oriented retail services; non-clinical food and food-related support services, such as patient food and nutrition, retail food, environmental services, and procurement services; and plant operations and maintenance, custodial/housekeeping, energy management, grounds keeping, and capital project management services. The company also provides on-site restaurants, catering, convenience stores, and executive dining services; beverage and vending services; and facility management services comprising landscaping, transportation, capital program management, payment services, and other facility consulting services relating to building operations. In addition, it offers concessions, banquet, and catering services; retail services and merchandise sale, recreational, and lodging services; and facility management services at sports, entertainment, and recreational facilities. Further, the company offers correctional food; and operates commissaries, laundry facilities, and property rooms. The company was formerly known as ARAMARK Holdings Corporation. Aramark was founded in 1959 and is based in Philadelphia, Pennsylvania.

公司简介以英文显示。

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关键指标

市值
$13.75B
市盈率
39.01
52周最高
$53.57
52周最低
$35.07
平均成交量
2.78M
Beta系数
1.16
股息率
0.92%

数据由Yahoo Finance通过yfinance提供。每日更新。

公司信息

交易所
NYSE
国家
United States
员工数
278,390