AdaptHealth Corp. (AHCO) स्टॉक विश्लेषण

कंपनी का अवलोकन

एडाप्टहेल्थ कॉर्पोरेशन (AHCO) संयुक्त राज्य अमेरिका में घर पर चिकित्सा उपकरण (HME), चिकित्सा आपूर्ति, और घर से जुड़े सेवाओं की वितरण व्यवसाय का संचालन करता है। यह स्वास्थ्य सेवा सेक्टर और विशेष रूप से चिकित्सा उपकरण उद्योग में कार्य करता है, जो ऐसे ग्राहकों को उपकरण और सेवाएं प्रदान करता है जो घर पर देखभाल की आवश्यकता महसूस करते हैं। कंपनी का बाजार पूंजीकरण $1.66 बिलियन और सालाना राजस्व $3.24 बिलियन है, जबकि इसमें 10,900 कर्मचारी कार्यरत हैं। ये आंकड़े यह संकेत देते हैं कि कंपनी एक मध्यम-आकार वाली सार्वजनिक संपत्ति है जो स्वास्थ्य सेवा के महत्वपूर्ण हिस्से में अपना स्थान रखती है, लेकिन इसका राजस्व आकार उद्योग के सबसे बड़े खिलाड़ियों की तुलना में छोटा है।

वित्तीय स्वास्थ्य

कंपनी का पिछले 12 महीने का राजस्व (TTM) $3.24 बिलियन है, जो कि न्यूनतम मुनाफा ($-70,794,000) और ईबीआईटीडीए (EBITDA) $586.49 मिलियन के बीच का अंतर चिकित्सा उद्योग में संचालन लागत और ऋण ब्याज खर्च को दर्शाता है। मुनाफा के नकारात्मक होने के बावजूद, मुक्त नगदी प्रवाह $246.52 मिलियन है, जो कंपनी के लिए वित्तीय लचीलापन और ऋण भुगतान की क्षमता को दर्शाता है। मार्जिन विश्लेषण से पता चलता है कि ग्राहक मार्जिन 20.9% है, संचालन मार्जिन 6.2% है, और लाभ मार्जिन -2.2% है, जो उत्पादन और वितरण में दक्षता के साथ-साथ नकदी प्रवाह की चुनौतियों को दर्शाता है। कुल नकदी $106.24 मिलियन है और कुल ऋण $1.90 बिलियन है, जिससे देनदायगी अनुपात 124.67 हो जाता है, जो संतुलन पत्र को उच्च लीवरेज के रूप में वर्गीकृत करता है। वर्तमान अनुपात 1.02 है, जो संक्षिप्त-कालीन द्रव्यमान के लिए एक सीमांत लेकिन संतुलित स्थिति को इंगित करता है। टू एक्विटी रिटर्न -4.3% और टू एसेट्स रिटर्न 2.9% है, जो प्रबंधन की प्रभावशीलता को दर्शाता है क्योंकि यह दर्शाता है कि कंपनी की संपत्तियों ने अपेक्षित से कम नकदी वापस दी है।

मूल्यांकन आकलन

पिछले 12 महीने का P/E अनुपात उपलब्ध नहीं है (N/A), जबकि आगे वाला P/E अनुपात 9.82 है, जो भविष्य में मुनाफे में सुधार की अपेक्षाओं को दर्शाता है क्योंकि यह वर्तमान मुनाफे की स्थिति से भिन्न है। बुक वैल्यू के मुकाबले बाजार का प्रीमियम 1.07 के प्राइस टू बुक अनुपात द्वारा मापा जाता है, जो यह संकेत देता है कि बाजार कंपनी की संपत्तियों की आंतरिक मूल्य को थोड़ा ओवरवैल्यूएट कर रहा है। विकल्प मूल्यांकन परीक्षण के रूप में, प्राइस टू सेल्स अनुपात 0.51 है और EV/EBITDA अनुपात 5.91 है, जो कंपनी को उच्च मुनाफे वाली कंपनियों की तुलना में कम मूल्य पर मूल्यांकित होने के रूप में प्रस्तुत करता है। 52-सप्ताहा का उच्चतम $12.28 और निम्नतम $7.11 है, जहां वर्तमान कीमत केवल 52-सप्ताहा उच्चतम के 41.8% से नीचे और 52-सप्ताहा निम्नतम के 95.9% से ऊपर स्थित है। बीटा मान 1.50 है, जो दर्शाता है कि इस स्टॉक की कीमत की उतार-चढ़ाव सामान्य बाजार की तुलना में अधिक तीव्र हो सकती है।

Growth & Income

पिछले वर्ष का राजस्व वृद्धि दर -1.2% है और मुनाफा वृद्धि दर उपलब्ध नहीं है (N/A), जो यह संकेत देता है कि कंपनी का राजस्व थोड़ा गिर रहा है और मुनाफा की स्थिति अस्थिर है। चूंकि कंपनी कोई डिविडेंड नहीं देती है, इसलिए डिविडेंड वारंटी 0.0% है और डिविडेंड योग 0.0% है, जो यह दर्शाता है कि कंपनी अपने मुनाफे को पुनः निवेश करने में अधिक प्रवृत्त है। मुनाफे के नकारात्मक होने के कारण, डिविडेंड का भुगतान अनुपात सतत नहीं है क्योंकि कंपनी अभी भी नकदी संकट से गुजर रही है। समग्र वृद्धि और आय प्रोफाइल में, कंपनी राजस्व में ह्रास के बीच में है और मुनाफा बनाने की क्षमता को फिर से स्थापित करने पर केंद्रित है।