कंपनी का अवलोकन
स्कईवेस्ट, इंक. (SKYW) एक अमेरिकी क्षेत्रीय एयरलाइन कंपनी है जो अपनी उप-संस्थानों के माध्यम से यूनाइटेड स्टेट्स में यात्रियों और बर्गर के लिए उड़ान सेवाएं प्रदान करता है। यह कंपनी मुख्य रूप से स्कईवेस्ट एयरलाइंस, एस्डब्ल्यूसी, और स्कईवेस्ट लीजिंग जैसे खंडों के माध्यम से संचालित होती है। यह उद्योग एयरलाइंस सेक्टर के अंतर्गत आता है, जो 'इंडस्ट्रियल्स' सेक्टर का एक महत्वपूर्ण हिस्सा है और जेट इंजन और हवाई जहाजों के लीजिंग के व्यवसाय में शामिल है। कंपनी का बाजार मूल्य 3.84 अरब डॉलर है और इसकी वार्षिक राजस्व 4.06 अरब डॉलर है, जबकि इसमें 13,818 कर्मचारी कार्यरत हैं। यह मूल्य और राजस्व का आंकड़ा दर्शाता है कि कंपनी एक मध्यम आकार की उड़ान सेवा प्रदाता है जिसके पास काफी पैमाने पर संचालन करने की क्षमता है, लेकिन यह बड़े राष्ट्रीय एयरलाइन समूहों के मुकाबले छोटा है।
वित्तीय स्वास्थ्य
वार्षिक राजस्व टाइम-टू-मैच (TTM) 4.06 अरब डॉलर है, शुद्ध आय 428.33 मिलियन डॉलर है, और एबीआईडीए 982.34 मिलियन डॉलर है। इन आंकड़ों के बीच का अंतर दिखाता है कि कंपनी के संचालन लागतों, ईंधन खर्च, और अन्य संचालकीय व्ययों में काफी बड़ा भुगतान हो रहा है जो शुद्ध लाभ को सीमित कर देता है। मुक्त नगदी प्रवाह 209.52 मिलियन डॉलर है, जो कंपनी के लिए नगदी संचालन और कर्ज चुकाने के लिए आवश्यक आंतरिक स्रोत प्रदान करता है। कंपनी के पास 706.91 मिलियन डॉलर की नगदी राशि है जो कि कुल कर्ज 2.47 बिलियन डॉलर से काफी कम है, जिससे यह स्पष्ट होता है कि संपत्ति पत्र बहुत लीवरेज्ड है। कर्ज-टू-इक्विटी अनुपात 90.08 है, जो दर्शाता है कि कंपनी की संपत्ति का अधिकांश भाग कर्ज द्वारा वित्त पोषित है और इसका संतुलन पत्र अधिक जोखिम भरा है। वर्तमान अनुपात 0.65 है, जो संक्षिप्त समय में धन प्रवाह की कमी को दर्शाता है और यह सुझाव देता है कि कंपनी के पास अपने वर्तमान कर्ज को चुकाने के लिए पर्याप्त नकदी नहीं है। रिटर्न ऑन इक्विटी 16.6% है और रिटर्न ऑन एसेट्स 5.3% है, जो प्रबंधन की प्रभावशीलता को दर्शाता है कि इक्विटी धारकों को अच्छी रिटर्न मिल रही है जबकि कुल संपत्ति पर रिटर्न औसत से कम है।
मूल्यांकन आकलन
ट्रेलिंग पी/ई अनुपात 9.19 है जबकि फॉरवर्ड पी/ई 7.83 है, जिससे पता चलता है कि市场预期 में आयों में वृद्धि की उम्मीद है क्योंकि आगामी अनुमानित पी/ई पीछे की आय से कम है। प्राइस-टू-बुक अनुपात 1.38 है, जो बाजार द्वारा कंपनी की बुक वैल्यू से थोड़ा प्रीमियम देने या इसके करीब रहने को दर्शाता है। प्राइस-टू-सेल्स अनुपात 0.95 और ईवी/ईबीआईटीए 5.71 है, जो बताते हैं कि कंपनी की कीमत अपने राजस्व और मुनाफे के सापेक्ष काफी कम है। 52-सप्ताहा उच्च 123.94 डॉलर और 52-सप्ताहा निचला 78.14 डॉलर है, और यदि वर्तमान कीमत इस सीमा के भीतर होती है तो यह दर्शाता है कि शेयर हाल ही में उच्च स्तर से नीचे गिरा है। बीटा मान 1.64 है, जो दर्शाता है कि कंपनी की कीमत की वोलैटिलिटी बाजार के सापेक्ष अधिक है और यह अधिक जोखिम भरा माना जाता है।
Growth & Income
राजस्व वृद्धि 8.5% है और आयों में वृद्धि -5.1% है, जो दर्शाता है कि राजस्व बढ़ रहा है लेकिन मुनाफा गिर रहा है जिसका अर्थ है कि लागत संरचना में दबाव है। डिविडेंड यील्ड N/A है और पेआउट अनुपात 0.0% है, जो दर्शाता है कि कंपनी मुनाफे का उपयोग डिविडेंड देने के बजाय पुनर्निवेश या कर्ज चुकाने में कर रही है। चूंकि कंपनी डिविडेंड नहीं देती है, इसलिए इसका ध्यान विकास पर है और नकदी संचय पर है। समग्र रूप से, कंपनी का प्रोफाइल राजस्व में वृद्धि के बावजूद मुनाफे में कमी के साथ उच्च वोलैटिलिटी और लीवरेज के साथ है।
समकक्ष तुलना
SkyWest, Inc. (SKYW) एयरलाइंस उद्योग में कार्यरत है। बाजार पूंजीकरण के आधार पर इसके निकटतम समकक्षों से तुलना इस प्रकार है:
एयरलाइंस उद्योग का औसत P/E अनुपात 21.6x है। SkyWest, Inc. का P/E अनुपात 8.3 है।